필요한 트레이닝 칩의 80%를 공급하는 회사로서, 엔비디아 틀림없이 2023년 가장 큰 승자였을 겁니다 인공지능 (AI) 붐. 그렇긴 하지만, 투자자들이 장기적인 기회의 다양한 측면을 목표로 삼기 위해 보유 자산을 다각화하는 것이 합리적입니다. 왜 그런지 살펴보자 알파벳 (GOOG 2.06%) (구글 2.02%) 그리고 메타 플랫폼 (메타 1.95%) 2024년 이후에도 귀하의 포트폴리오에 포함될 수 있습니다.
1. 알파벳
시가총액 1조 7900억 달러에 달하는 알파벳은 이미 세계 4위의 회사이며 지속적인 확장을 위해서는 많은 추진력이 필요할 것입니다. 하지만 AI가 그 트릭을 수행할 수도 있습니다. 거대 기술 기업이 대규모로 통합하고 있습니다. AI 인프라 절실히 필요한 다각화와 장기적인 성장을 창출할 수 있는 클라우드 컴퓨팅 플랫폼으로 전환했습니다.
AI 기업 중에서 Nvidia는 기회의 “선택 및 삽질” 측면을 목표로 하여 경쟁을 최소화하는 동시에 자사 제품이 다룰 수 있는 전체 시장을 최대화한다는 점에서 특히 성공적입니다. Google은 Google Cloud를 모든 기업 고객의 데이터 관리 및 AI 교육 요구 사항을 충족하는 원스톱 상점으로 전환하여 유사한 전략(가치 사슬에서는 더 높지만)을 개발하고 있습니다. Google이 이 전략을 사용하는 유일한 클라우드 서비스 제공업체는 아니지만 몇 가지 주요 이점이 있습니다.
이미지 출처: 게티 이미지.
Sundar Pichai CEO에 따르면 생성 AI 스타트업 유니콘의 70%가 Google의 인프라를 사용하여 모델을 훈련하고 실행합니다. 이는 플랫폼의 품질과 가격대에 대한 큰 신뢰의 표입니다. 그리고 Google은 수직적 통합을 통해 비용을 절감하고 Nvidia와 같은 타사 공급업체에 대한 회사의 의존도를 줄일 수 있는 독점 AI 칩(텐서 처리 장치라고 함)을 통해 이러한 이점을 구축할 계획입니다.
알파벳의 낮은 가치 평가는 투자자들에게 금상첨화입니다. 와 앞으로 가격 대비 수익 (P/E) 배수가 22에 불과하면 해당 주식은 기존 주식보다 훨씬 저렴합니다. 나스닥 100'에스 29로 추정됩니다.
2. 메타 플랫폼
2022년 말 ChatGPT가 출시된 이후 Meta의 주가는 지난 12개월 동안에만 무려 174%나 급등하는 등 급락했습니다. 투자자들은 메타버스 개발에서 벗어나 더 집중하기로 한 회사의 결정에 대해 낙관적입니다. 생성 AI광고를 최적화하고 소비자 대상 플랫폼을 개선할 수 있습니다.
언뜻 보면 Meta는 AI 노력에서 몇 가지 분명한 이점을 가지고 있습니다. 소셜 미디어 거대 기업의 비즈니스 모델에는 항상 엄청난 양의 데이터를 수집하고 수익을 창출하는 것이 포함되어 있습니다. 그리고 생성 AI는 다음을 통해 이 전략을 위한 또 다른 길을 열어줍니다. 대규모 언어 모델 (LLM)은 학습된 데이터 세트에서 콘텐츠를 생성하도록 설계된 알고리즘입니다.
또한 Meta는 자사의 인기 앱 전반에 대화형 AI 경험을 추가하여 Instagram의 보다 반응성이 뛰어난 이미지 편집부터 WhatsApp의 독특한 개성을 지닌 대화형 챗봇에 이르기까지 다양한 기능을 도입하고 있습니다. 이러한 노력은 아마도 Meta의 운영 성과에 즉각적인 영향을 미치지는 않겠지만 플랫폼의 사용자 참여를 유지하고 귀중한 고객 데이터를 생성하는 데 도움이 될 수 있습니다.
운영 측면에서 Meta는 2022년에 직면한 과제에서 회복하고 있습니다. 3분기(2023년) 매출은 전년 동기 대비 23% 증가한 341억 5천만 달러를 기록했으며, 순이익은 공격적인 비용 절감에 힘입어 164% 증가한 115억 8천만 달러를 기록했습니다. 그리고 해고. 그리고 순방향 P/E가 22에 불과하므로 투자자가 회사의 장기적인 잠재력에 베팅하기에는 아직 늦지 않았습니다.
점점 더 경쟁이 심화되는 환경
2024년 이후 투자자들은 AI 환경, 특히 시장의 소프트웨어 측면에서 경쟁이 더욱 치열해질 것으로 예상해야 합니다. 이를 염두에 두고 잠재력이 있는 기업에 베팅하는 것이 합리적입니다. 경제적 해자. Alphabet 및 Meta 플랫폼은 LLM을 교육하고 개선하는 데 사용할 수 있는 풍부한 사용자 데이터 덕분에 적합합니다. 두 회사 모두 시장을 뛰어넘는 성장을 기대하고 있습니다.
